Le défi

Eric Wei et Will Kim ont fondé Karat pour permettre aux créateurs d'accéder à un fonds de roulement que les banques traditionnelles leur refusent souvent. Avant d'approuver un prêt, elles s'appuient en effet sur les notes de solvabilité, l'historique personnel, l'évolution du chiffre d'affaires et la longévité de l'entreprise. Bien que leur chiffre d'affaires annuel dépasse parfois 100 000 $, les créateurs concernés ne remplissent généralement pas les critères requis et parviennent difficilement à obtenir des fonds. Consciente de cet état de fait, Karat y a décelé une opportunité : fournir à cette nouvelle vague d'entrepreneurs le capital nécessaire au développement de leur entreprise en pleine croissance. Le modèle d'évaluation des risques de Karat évalue les créateurs en fonction du chiffre d'affaires et des indicateurs des réseaux sociaux, plutôt que de s'appuyer sur les marqueurs et les notes traditionnellement évalués par les banques.

« Nous souhaitions aider les créateurs à fonder des empires médiatiques à partir de leur contenu en leur donnant accès à un fonds de roulement. », explique Will Kim, cofondateur et co-PDG de Karat.

Karat était consciente que les cartes de crédit constituaient une solution facile pour fournir aux créateurs les fonds de roulement dont ils ont besoin. Ils pourraient ainsi facilement utiliser ces fonds pour produire davantage de contenu, combler le fossé en matière de monétisation, et acheter des biens et services pour soutenir leur entreprise. Néanmoins, développer un produit de services financiers en interne prendrait de nombreux mois, sans compter la recherche de partenariats avec les banques traditionnelles qui pourrait s'avérer encore plus chronophage. Pour concevoir cette solution financière unique, Karat recherchait un processus accéléré avec des délais de mise sur le marché moindres.

La solution

Karat s'est ainsi tournée vers Stripe Issuing pour être opérationnelle plus rapidement. Avec l'API de Stripe, Karat a fait appel à Stripe Issuing pour créer, gérer et distribuer des cartes physiques et virtuelles, et permettre aux créateurs de bénéficier du crédit qu'ils recherchent. Convaincue par la réactivité de Stripe et son « service d'assistance exemplaire », Karat a rapidement élargi sa nouvelle offre de produits.

« N'importe quelle start-up qui souhaite émettre des cartes bancaires peut faire appel à Stripe en toute simplicité. », indique E. Wei, cofondateur et co-PDG de Karat. « La vitesse est primordiale, et Stripe l'a tout à fait compris. ».

Grâce à Stripe Issuing, les développeurs peuvent instantanément créer des cartes de crédit physiques et virtuelles portant le logo de la marque, et ce sans aucuns frais de configuration ni mensuels. Les plateformes et leurs utilisateurs peuvent ensuite utiliser les contrôles de dépenses avancés pour définir des limites de dépense, autoriser les transactions en temps réel et bloquer les marchands ou les catégories. De plus, Stripe Issuing permet aux plateformes telles que Karat de générer une source de revenus en prélevant une partie des gains d'interchange associés à chaque transaction.

Les résultats

Suite au lancement rapide de son produit sur mesure, Karat s'appuie maintenant sur Stripe Issuing pour financer l'économie des créateurs, qui représente 50 milliards de dollars, en reconnaissant la légitimité des créateurs en tant que vrais entrepreneurs. En outre, les créateurs ont accès à un fonds de roulement et peuvent facilement suivre leurs dépenses à mesure qu'ils se développent. Karat fait figure de pionnière en matière de services financiers à destination de cette nouvelle génération d'entrepreneurs, tout en obtenant elle-même des résultats remarquables :

Intégration de Stripe Issuing en trois semaines (75 % plus rapide que les délais de création d'un outil de A à Z)

La rapidité d'intégration de Stripe Issuing constituait un aspect critique, d'autant que les fondateurs créaient Karat dans le cadre du programme d'incubateur de start-up Y Combinator sur trois mois. Karat a pu intégrer Stripe Issuing en quelques semaines et lancer son produit complet en seulement trois mois.

« Nous étions opérationnels en seulement trois semaines. N'importe quel autre fournisseur ou banque aurait pris au moins trois mois. », explique W. Kim.

Volume de traitement à huit chiffres en moins de trois ans via Stripe Issuing

Propulsée par l'attrait des créateurs pour le capital en vue de développer leur entreprise, Karat est passée d'une start-up naissante à une force de la fintech. Cela est manifeste si l'on se réfère à la vitesse à laquelle Karat a développé sa clientèle, en traitant un volume de transactions de dizaines de millions de dollars en moins d'un an.

« Stripe propulse en grande partie notre entreprise, car notre activité principale repose sur Stripe. », indique W. Kim.

Pouvoir d'achat des créateurs multiplié par 4

Même si Karat limite toujours sa croissance aux parrainages par les clients existants, ses résultats continuent à grimper en flèche. À travers l'offre de Karat, propulsée par Stripe Issuing, les créateurs ont en moyenne multiplié par quatre leur pouvoir d'achat. Cette croissance des créateurs s'explique en partie par le fonds de roulement que leur fournit Karat. Cette adéquation entre un besoin du marché et un produit de qualité, qui repose sur Stripe Issuing, a suscité l'attrait et la fidélité des créateurs ; preuve en est : l'indice de recommandation client de 88/100 dont peut se targuer Karat.

« C'est la première fois que ces créateurs sont traités comme une entreprise à part entière. Stripe Issuing nous a fourni tout ce dont nous avions besoin pour y parvenir. », déclare E. Wei.